Cineworld เจ้าของโรงภาพยนตร์ Regal เปิดเผยข้อตกลงกับเจ้าหนี้ หนทางออกจากบทที่ 11 การล้มละลาย

กลุ่ม Cineworld ยักษ์ใหญ่ด้านนิทรรศการภาพยนตร์ที่เป็นหนี้กล่าวว่าได้บรรลุข้อตกลงกับเจ้าหนี้ซึ่งอาจเป็นหนทางออกจากกระบวนการล้มละลายในบทที่ 11

Cineworld เป็นเจ้าของเครือข่ายโรงภาพยนตร์ Regal และเป็นผู้ดำเนินการโรงภาพยนตร์ที่ใหญ่เป็นอันดับสองของโลก หุ้นของบริษัทจดทะเบียนในสหราชอาณาจักร

ในการยื่นฟ้องเมื่อวันจันทร์ Cineworld กล่าวว่าได้ลงนามในข้อตกลงสนับสนุนการปรับโครงสร้างและ ‘ข้อตกลงสนับสนุนแบบ backstop’ กับผู้ให้กู้ที่รับผิดชอบ 83% ของเงินกู้ระยะยาวของกลุ่มที่จะครบกำหนดในปี 2568 และ 2569 และวงเงินสินเชื่อหมุนเวียนที่จะครบกำหนดในปี 2566 .

หากดำเนินการจริง คาดว่าการปรับโครงสร้างที่เสนอจะลดภาระหนี้ของบริษัทย่อยของกลุ่มที่อยู่ภายใต้การเข้มงวดในบทที่ 11 ของสหรัฐฯ ได้ถึง 4.53 พันล้านดอลลาร์ โดยจะทำเช่นนี้เป็นหลักโดยการแลกเปลี่ยนหนี้เป็นทุนโดยผู้ให้กู้ยอมรับหุ้นเพื่อแลกกับการสละสิทธิเรียกร้อง

อย่างไรก็ตาม การปรับโครงสร้างที่เสนอนี้ไม่ได้ช่วยผ่อนปรนหรือฟื้นฟูใดๆ ให้กับผู้ถือหุ้นเดิมของ Cineworld บริษัทกล่าว อันที่จริง การถือครองของพวกเขาจะเจือจางลง

การยื่นฟ้องไม่ได้กล่าวถึงความเป็นไปได้ในการขายทรัพย์สินของบริษัทในสหรัฐอเมริกา สหราชอาณาจักร และไอร์แลนด์ แม้ว่าจะมีการสำรวจเรื่องนี้แล้วก็ตาม

ในทำนองเดียวกัน เอกสารดังกล่าวไม่ได้กล่าวถึงการเปลี่ยนแปลงการจัดการที่ Cineworld ในช่วงสุดสัปดาห์ที่ผ่านมา Financial Times รายงานว่าเจ้าหนี้ของ Cineworld กำลังเตรียมที่จะถอด CEO, Mooky Greidinger

ข้อตกลงนี้คาดว่าจะเพิ่มรายได้รวม 800 ล้านดอลลาร์ผ่านการเสนอขายหุ้นแบบ backstopped อย่างเต็มที่ให้กับผู้ให้กู้เดิมและการเสนอขายหุ้นโดยตรงให้กับพวกเขา

นอกจากนี้ ข้อตกลงดังกล่าวจะให้เงิน 1.46 พันล้านดอลลาร์ในการกู้ยืมเงินใหม่แก่บริษัทสาขาที่ได้รับผลกระทบในบทที่ 11 เมื่อพวกเขาออกจากบทที่ 11

ผ่านการเสนอสิทธิ์แบบ backstopped ผู้ให้กู้คาดว่าจะได้รับการเสนอตามสัดส่วนการถือครองของพวกเขาภายใต้สิ่งอำนวยความสะดวกเดิมและอยู่ภายใต้เกณฑ์คุณสมบัติบางประการ สิทธิ์ในการซื้อหุ้นในกลุ่มที่จัดโครงสร้างใหม่ในมูลค่าการซื้อรวม 400 ล้านดอลลาร์

เงินที่ได้รับจากการให้สิทธิ์และวงเงินในการออกจะถูกนำไปใช้เพื่อชำระคืนเงินกู้จำนวนประมาณ 1.94 พันล้านดอลลาร์ของลูกหนี้ที่ครอบครองโดยบริษัทในบทที่ 11 เมื่อพวกเขาเริ่มคดีในบทที่ 11 ของพวกเขา จัดหาเงินทุนที่เกี่ยวข้องกับการเกิดขึ้นของ บริษัท บทที่ 11 จากบทที่ 11; และสนับสนุนการดำเนินธุรกิจในอนาคตของพวกเขา

Greidinger กล่าวว่า: “ข้อตกลงนี้กับผู้ให้กู้ของเราแสดงถึงการลงคะแนนเสียงไม่มั่นใจในธุรกิจของเรา และทำให้ Cineworld ก้าวหน้าอย่างมีนัยสำคัญในการบรรลุกลยุทธ์ระยะยาวในสภาพแวดล้อมความบันเทิงที่เปลี่ยนแปลงไป ด้วยจำนวนภาพยนตร์ฟอร์มยักษ์และผู้ชมที่กลับมาชมภาพยนตร์จำนวนมากขึ้น Cineworld พร้อมที่จะนำเสนอประสบการณ์การชมภาพยนตร์ที่สมจริงที่สุดแก่ผู้ชมภาพยนตร์และรักษาตำแหน่งสถานที่ที่ดีที่สุดในการรับชมภาพยนตร์”

นอกจากนี้ บริษัทยังเสนอว่าพร้อมกับบทที่ 11 ที่กำลังดำเนินการอยู่ บริษัทจะเปลี่ยนวันที่อ้างอิงทางบัญชีและสิ้นปีการเงินจากวันที่ 31 ธันวาคมเป็นวันที่ 30 มิถุนายน ซึ่งมีผลในปีงบประมาณ 2565

Cineworld Group และบริษัทสาขาได้เริ่มคดีบทที่ 11ในศาลล้มละลายสหรัฐอเมริกาในเดือนกันยายน 2565

ในการซื้อขายช่วงเช้าของวันจันทร์ หุ้นของ Cineworld ลดลงมากกว่าหนึ่งในสามเหลือ 1.94 ปอนด์ต่อหุ้น